关于资本市场线，以下说法正确的有（）。

A . 无风险报酬率越大，证券市场线在纵轴的截距越大 B . 预计通货率提高时，证券市场线向上平移 C . 投资者对风险的厌恶感越强，证券市场线的斜率越大 D . 证券市场线描述了由风险资产和无风险资产构成的投资组合的有效边界

A . 资本市场线反映有效组合的期望收益率和风险之间的均衡关系 B . 资本市场线说明有效组合的期望收益率由对延迟消费的补偿和对承担风险的补偿两部分构成 C . 资本市场线给出任意证券或组合的收益风险均衡关系 D . 资本市场线与证券市场线的差别就在于后者不反映有效组合的收益风险均衡关系

A . 管理者不能通过改变会计方法提升股票价值 B . 管理者不能通过金融投机获利 C . 关注自己公司的股价是有益的 D . 任何投资者都不能获得超额收益

A . 市场风险溢价是当前资本市场中权益市场平均收益率与无风险资产平均收益率之差 B . 几何平均法得出的预期风险溢价，一般情况下比算术平均法要高一些 C . 计算市场风险溢价的时候，应该选择较长期间的数据进行估计 D . 就特定股票而言，由于权益市场平均收益率是一定的，所以选择不同的方法计算出来的风险溢价差距并不大

A . 外汇远期产品同时涉及汇率风险和利率风险，那么，在汇率风险敞口统计过程中需在远期敞口中纳入外汇远期的头寸，同时也需在利率风险一般风险中根据币种和剩余期限将相关头寸进行计量 B . 外汇掉期产品同时涉及汇率风险和利率风险，那么只需考虑风险较大的一种 C . 对于外汇期权，既需将其Delta头寸纳入外汇敞口计算汇率风险，亦需单独计算其Gamma和Vega的风险 D . 外币利率掉期期权涉及外汇、利率和期权风险，需进行分拆 E . 对于外汇期权，只需将其Delta头寸纳入外汇敞口计算汇率风险即可

A . 资本市场线描述的是由风险资产和无风险资产构成的投资组合的有效边界 B . 资本市场线的斜率会受到投资者对风险的态度的影响 C . 证券市场线的斜率会受到投资者对风险的态度的影响，投资人越厌恶风险，斜率越低 D . 证券市场线测度风险的工具是β系数，资本市场线测度风险的工具是标准离差

A . 银行资产组合的潜在损失水平越高，市场风险经济资本数额越大 B . 银行选定的置信水平越高，市场风险经济资本数额越大 C . 银行选定的置信水平越低，市场风险经济资本数额越大 D . 银行资产组合的潜在损失水平越低，市场风险经济资本数额越大

A . 截距都是无风险利率 B . 证券市场线适用于单项资产和资产组合，资本市场线只适用于有效资产组合 C . 斜率都是市场平均风险收益率 D . 证券市场线的横轴是β系数，资本市场线的横轴是标准差

A . 资本市场线是无风险资产与市场组合的连线形成的有效前沿 B . 资本市场线以无风险收益率为截距 C . 资本市场线对有效组合的期望收益率和风险之间的关系提供了十分完整的阐述 D . 资本市场线同时给出了任意证券或组合的收益风险关系

A . A、资本市场线的横轴表示标准差，证券市场线的横轴表示β系数 B . B、资本市场线和证券市场线在纵轴上的截距都是无风险利率 C . C、资本市场线和证券市场线的斜率都是“市场平均风险收益率” D . D、资本市场线只适用于有效证券组合；而证券市场线适用于所有单个证券和证券组合

A . 资本市场线是无风险资产与市场组合的连线形成的有效前沿 B . 资本市场线以无风险收益率为截距 C . 资本市场线对有效组合的期望收益率和风险之间的关系提供了十分完整的阐述 D . 资本市场线同时给出了任意证券或组合的收益风险关系

A . Ⅰ.Ⅱ B . Ⅱ.Ⅲ C . Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ D . Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ. Ⅳ

A . 证券市场线方程为： B . 证券市场线方程为： C . 证券市场线给出任意证券或组合的收益风险关系 D . 证券市场线方程对证券组合的期望收益率和风险之间的关系提供了十分完整的阐述

A . A、资本市场线的横轴是“标准差”，证券市场线的横轴是“β系数” B . B、斜率都是市场平均风险收益率 C . C、资本市场线只适用于有效资产组合；而证券市场线适用于单项资产和资产组合 D . D、截距都是无风险利率

A . 价值被低估的证券将处于证券市场线上方 B . 资本*市场线为评价预期投资业绩提供了基准 C . 证券市场线使所有的投资者都选择相同的风险资产组合 D . 资本*市场线表示证券的预期收益率与其β系数之间的关系

A . A．不考虑交易成本和对红利、股息及资本利得的征税 B . B．信息在市场中自由流动 C . C．任何证券的交易单位都是无限可分的 D . D．市场只有一个无风险借贷利率

A . 资本 市场线的横轴是标准差，证券市场线的横轴是β系数 B . 斜率都是市场平均风险收益率 C . 资本 市场线只适用于有效资产组合，而证券市场线适用于单项资产和资产组合 D . 截距都是无风险报酬率

A．资本市场线反映的是有效资产组合的期望收益率与风险程度之间的关系 B．资本市场线上的各点反映的是单项资产或任意资产组合的期望收益与风险程度之间的关系 C．资本市场线反映的是资产组合的期望收益率与其全部风险间的依赖关系 D．资本市场线上的每一点都是一个有效资产组合

A．无风险利率rf是由时间创造的,是对放弃即期消费的补偿 B．无风险利率rf是由时间创造的,是对放弃未来消费的补偿 C．风险溢价是对承担风险的补偿,与承担的风险的大小成反比 D．风险溢价是对承担风险的补偿,与承担的风险的大小成正比

A．强式有效市场不会为任何形式的信息的占有者提供额外的报酬 B．在弱式有效市场上,建立在历史走势资料基础上的技术分析是无效的,但是建立在公开基本资料基础上的基本分析将是有效的 C．有效市场假说理论是投资者进行基本分析、技术分析和证券组合分析的理论前提 D．资本市场的无效区间只能为内幕信息的占有者提供额外的报酬

A．票据市场属于资本市场 B．央行贴现窗口贷款属于资本市场证券 C．银行间同业拆借属于货币市场证券 D．银行间债券市场均为资本市场

A．证券市场线是对资本资产定价模型的图示 B．证券市场线说明必要报酬率与不可分散风险系数之间的关系 C．证券市场线反映了投资者规避风险的程度———直线越平滑，投资者越规避风险 D．当风险规避增加时，风险报酬率也随着增加，证券市场线的斜率也变大

A．期限短，一般为3－6个月 B．目的是解决长期投资性资本的需要 C．收益较高但风险较大 D．资本借贷量大 E．流动性强